El Banco Central de Brasil (BCB) ha establecido un nuevo marco regulatorio para los servicios de activos virtuales que introduce un período de retención obligatorio en transferencias de criptomonedas como medida de control de fraudes. La Resolución 584, publicada por el BCB, modifica las normativas existentes de prevención de fraude para incluir explícitamente los servicios de activos virtuales bajo el mismo régimen que los servicios de pago tradicionales.
¿Cuál es el monto mínimo para la retención de 24 horas?
El requisito de retención se aplica a transferencias que superan los US$ 10.000,00, ya sea en una única operación o considerando el total de transacciones del cliente durante el mismo día. Esta medida alcanza tanto a transferencias hacia entidades extranjeras que operan en el mercado de activos virtuales como a billeteras de autocustodia, abarcando también stablecoins y otros activos virtuales referenciados a monedas fiduciarias.
¿Cómo funciona el mecanismo de retención?
La retención se describe como una medida cautelar cuyo propósito exclusivo es permitir que las instituciones financieras evalúen el riesgo asociado a cada transacción. Los fondos no quedan indisponibles de forma permanente durante este período. Las instituciones están obligadas a notificar a los clientes afectados sobre la retención y comunicar claramente el plazo de 24 horas.
Una vez completada la evaluación de riesgos, las instituciones deben liberar la transferencia inmediatamente después de que venza el período de retención o, alternativamente, rechazar la operación. El marco regulatorio permite también que los fondos sean liberados antes del vencimiento de las 24 horas si la institución toma una decisión fundamentada y documentada basada en criterios específicos de gestión de riesgos.
Controles adicionales y obligaciones de registro
Más allá del período de retención, la Resolución 584 exige a las instituciones cubiertas mantener registros diarios detallados de fraudes e intentos de fraude relacionados tanto con servicios de pago como de activos virtuales. Estos registros deben incluir las medidas correctivas que la institución haya adoptado en respuesta a cada incidente detectado.
El BCB se reserva la facultad de ampliar los controles si identifica incumplimientos. Esto incluye la posibilidad de extender el período de retención más allá de 24 horas, aplicar el procedimiento a transferencias por debajo del umbral de US$ 10.000,00, o restringir la capacidad de las instituciones para liberar fondos antes del vencimiento del plazo establecido.
Fecha de entrada en vigor y transición regulatoria
Las nuevas reglas entrarán en vigor el 1 de enero de 2027. Este período de transición de varios meses permite a las instituciones proveedoras de servicios de criptomonedas adaptar sus sistemas, procesos y políticas internas para cumplir con los nuevos requisitos de evaluación de riesgos y registro de fraudes.
Impacto para empresas y administradores de negocios argentinos
Para las empresas argentinas que operan en criptomonedas o realizan transferencias internacionales de activos virtuales, esta normativa brasileña genera consideraciones importantes sobre la operatoria transfronteriza. Si tu empresa mantiene relaciones comerciales o financieras con proveedores o clientes brasileños, o si utilizas plataformas de intercambio de criptomonedas con presencia en Brasil, deberás anticipar estos retrasos de 24 horas en operaciones superiores a US$ 10.000,00 a partir de 2027.
Desde la perspectiva de planificación financiera, es relevante considerar que regulaciones similares podrían adoptarse en otros mercados latinoamericanos. Las pymes y empresas medianas que dependen de transferencias rápidas de activos virtuales deben evaluar alternativas operativas y ajustar sus flujos de tesorería para incorporar este tiempo de espera obligatorio en transacciones de relevancia. Además, el énfasis regulatorio en documentación y evaluación de riesgos sugiere que la transparencia y el cumplimiento normativo serán factores cada vez más críticos en la industria de criptomonedas regional.
